Скринер акций — онлайн инструмент, позволяющий инвесторам отбирать для своих целей акции компаний, или другие ценные бумаги, исходя из определенных параметров. Например, с помощью скринера акций можно искать недооцененные инструменты, с наибольшей дивидендной доходностью, показавшие лучшие результаты роста за определенный период, и так далее.
Виды скринеров акций
На финансовых порталах в Интернете скринеры акций чаще всего группируются исходя из их предназначений, по тем или иным параметрам:
- Общие обзорные — с перечнем ценных бумаг, текущими котировками и их изменениями
- Финансовые коэффициенты оценки — с возможностью сортировки и выбора компаний по таким параметрам, как P/E Ratio, P/S, P/BV, P/FCF, EV/S, EV/EBITDA, и так далее.
- Рентабельность — ROA, ROE, то есть отношение чистой прибыли к активам или к капиталу.
- Долговая нагрузка — D/E Ratio, долг к капиталу, D/EBITDA, то есть долг к «грязной прибыли».
- Ликвидность компании, и так далее.
Таким образом, инвестору представляется возможность вывести на одну страницу ценные бумаги, отсортированные по параметрам, необходимым для принятия инвестиционных решений.
Сравнение данных скринеров акций
Хороший скринер акций обычно имеет также возможность выбрать для сравнения компании по тем или иным дополнительным параметрам, таким, например, как страна, биржевая площадка, отрасль экономики, и тому подобное.
Дело в том, что для сравнения многих коэффициентов это критически важно. Нет смысла, например, сопоставлять P/E Ratio инновационной компании типа Tesla с российским Газпромом, потому что они работают в разных сферах и странах.
Как правило, изначально данные на страницу выводятся по целой биржевой площадке, например, акции Нью-йоркской фондовой бирже или NASDAQ, или Московской биржи. Затем уже вручную следует включить требуемые фильтры, если они, конечно, имеются.
Достоверность данных для скринеров
В былые времена всего несколько компаний представляли финансовую информацию: Reuters, Bloomberg и так далее. Их услуги были дороги, но при этом отличались высоким уровнем качества и надежности. Эти фирмы есть и сейчас, но, к сожалению, их продукты не всегда по карману частным инвесторам.
Зато в Интернете можно найти массу информации в наши дни — совершенно бесплатно. При этом для анализа компаний задержка котировок на 15 минут в бесплатном доступе — обычно не представляет сложности. То есть для расчета коэффициентов текущие цены у всех сайтов сегодня есть без проблем.
Но вот с аналитическими данными не все может быть так просто. Для того, чтобы всегда правильно рассчитывать, например, P/E Ratio, надо иметь в базе данных актуальную отчетность и цифру чистых доходов из нее. Но всегда ли у нас есть уверенность, что по тысячам компаний параметры вовремя обновлены? Это большая и сложная работа, которая не под силу многим веб проектам.
Поэтому инвесторам стоит иметь ввиду, что все данные, взятые для сравнения компаний не напрямую с сайтов самих эмитентов, подлежат проверке и могут использоваться только без всякой гарантии актуальности и качества.
Список лучших скринеров акций
Как всегда это бывает, наиболее удобное и качественное в интернете — платное. Тем не менее, среди лучших скринеров акций можно назвать следующие:
Yahoo Finance – достойный сервис, на котором есть в том числе и возможность сравнивать акции по параметрам. Большое достоинство — возможность найти массу дополнительной информации прямо здесь же по тикеру ценной бумаги, например, отчетность, новости. К сожалению, все на английском языке.
OTC Markets – более скромный, но все равно полезный сервис, где представлено в общей сложности 17 тыс. ценных бумаг. Данные более общие — изменения котировок, дивиденды, и так далее.
Market Watch — система еще более простая, в ней представлено около 6.5 тыс. инструментов. Но зато их можно сопоставлять по P/E Ratio и другим мультипликаторам.
Finviz – сервис сайта, который дает возможность отсортировывать и оценивать огромное число ценных бумаг. Десятки параметров для отслеживания и фильтра акций. Масса индикаторов, которые не оставят равнодушными сторонников технического анализа.
Stock Watcher – в общей сложности более 7.5 тыс. акций. Скрининг возможен по большему, но все-таки меньшему, чем на предыдущем сайте количеству параметров. Зато есть русский язык.
Еще один путь найти хорошую страницу скрининга акций — начать поиск с сайта своего собственного брокера. Например, у компаний, обслуживающих клиентов в США предоставление подобных сервисов — обычное явление. Качественные сервисы представляют своим клиентам, например, такие компании, как TD Ameritrade, Interactive Brokers, и так далее. Правда, для того, чтобы воспользоваться всем этим — сначала надо стать клиентом.
И под конец — про высший пилотаж, то, что используют профессионалы. Инвестиционные банки и фонды подписываются и получают доступ к информационным услугам, в том числе к аналитическим страницам по акциям, таких провайдеров, как Bloombert и Reuters. К сожалению, для частных инвесторов в большинстве случаев это слишком дорого и поэтому недоступно.
Инструкция, как использовать скринер акций
Предположим, перед нами стоит задача сформировать портфель из недооцененных американских акций, торгующихся на NASDAQ. Там представлен огромный выбор ценных бумаг, с чего начать?
- Первым делом мы отбираем ценные бумаги по критерию относительно невысокого P/E Ratio, что может для нас свидетельствовать о недооценке. В результате, предположим, после включения фильтра мы получили уже не тысячи, а 100-200 акций.
- Вторым шагом мы применяем фильтр по значению P/BV – больше 1, но меньше какой-либо цифры, которая нас устраивает. Таким образом, мы будем рассматривать только акции, которые продаются дороже их балансовой стоимости, но не на много.
- Далее мы сравниваем компании, например, по показателям прибыли ROA и ROE, чтобы понять, насколько менеджмент предприятия эффективно использует наши, инвесторов, деньги.
- И в конце концов у нас остается, предположим, 5-10 акций — кандидатов в наш портфель. С этими компаниями мы будем плотно работать уже в индивидуальном порядке, искать новости про них, оценивать перспективы бизнеса, и так далее.
Таким образом, скринеры акций не делают работу за инвестора. Они не способны самостоятельно решить, какие ценные бумаги выгодно купить сегодня. Такое решением было бы слишком рискованным. Но они являются хорошим инструментом в помощь управляющему портфелем. При этом главные решения придется все равно принимать самостоятельно.
Отзыв о сайте