Как купить ЦФА в банке
Цифровые финансовые активы (ЦФА) - это цифровые права на деньги, ценные бумаги или долю в компании. Их выпуск и учет ведут операторы информационных систем из реестра Банка России. Для частного инвестора самый простой способ купить ЦФА - через приложение банка. Отдельная регистрация на бирже и брокерский счет не потребуются: выпуски доступны прямо в интернет-банке.
Порядок покупки:
- Выберите предложение в каталоге выше. Отсортируйте выпуски по доходности или сроку и отметьте фильтр «Для неквалифицированных инвесторов», если у вас нет статуса квалифицированного инвестора.
- Перейдите в приложение банка. Обычно раздел цифровых финансовых активов находится в меню «Инвестиции» или «Цифровые активы». Если вы еще не клиент банка, сначала оформите карту или счет.
- Подтвердите личность через Госуслуги или по данным, которые уже есть у банка.
- Пройдите тестирование, если выпуск требует квалификации. Тест занимает несколько минут.
- Пополните счет и подайте заявку. Покупка возможна при первичном размещении (в период сбора заявок) или на вторичном рынке у других инвесторов.
- Получайте доход. Выплаты и номинал зачисляются на счет в даты, указанные в решении о выпуске.
Как выбрать выгодное предложение по ЦФА
Высокая ставка - не единственный критерий. Прежде чем покупать ЦФА, сравните выпуски по нескольким параметрам.
| Параметр |
На что смотреть |
| Доходность |
Сравнивайте со ставками по вкладам и облигациям на тот же срок. Если ставка намного выше рынка, эмитент, скорее всего, более рискованный. |
| Тип дохода |
Фиксированный доход известен заранее. Плавающий привязан к ключевой ставке. Структурный зависит от цены базового актива (золота, валюты, индекса) и не гарантирован. |
| Срок |
Выбирайте срок, на который точно готовы вложить деньги: продать цифровые финансовые активы досрочно получается не всегда. |
| Эмитент |
Кто должен вернуть деньги: крупная компания с кредитным рейтингом или небольшой бизнес. От этого зависит риск. |
| Обеспечение |
Есть ли залог, поручительство или гарантия банка. |
| Минимальная сумма |
Подходит ли порог входа под ваш бюджет и под лимит для неквалифицированных инвесторов. |
| Выплаты |
Ежемесячно, ежеквартально или в конце срока. Регулярные выплаты удобнее, если нужен пассивный доход. |
| Вторичный рынок |
Можно ли продать ЦФА на той же площадке до погашения. |
Какие ЦФА предлагают банки
- ЦФА с фиксированной доходностью - самый понятный вид. Это цифровое денежное требование к компании с заранее известной ставкой, похожее на короткую облигацию. Срок обычно от 1 месяца до 1-2 лет.
- ЦФА с плавающей ставкой - доход пересчитывается вслед за ключевой ставкой ЦБ либо средневзвешенной ставкой по необеспеченным межбанковским займам в рублях на один день (RUONIA). Подходит тем, кто ждет высоких ставок.
- ЦФА на золото и драгметаллы - на прибыль влияет стоимость металла. Это способ вложиться в золото без покупки слитков.
- Структурные ЦФА - выплата привязана к курсу валюты, индексу или другому активу. Часто открыты лишь квалифицированным инвесторам.
- ЦФА с доходом от бизнеса - выплаты определяются величиной оборота либо прибыли конкретного проекта.
Цифровые финансовые активы предлагают крупные банки (СберБанк, Альфа-Банк, ВТБ) и другие банки и платформы-операторы. Актуальный список банков и выпусков представлен на этой странице.
Сколько можно заработать на ЦФА
Доходность ЦФА с фиксированной ставкой обычно на уровне ставок по вкладам и корпоративным облигациям того же срока или на 1-5 процентных пунктов выше. Так рынок компенсирует более низкую ликвидность и кредитный риск эмитента.
Пример расчета. Вы приобретаете цифровые финансовые активы на 100 000 ₽ под 20% годовых на 6 месяцев:
- доход до налогообложения - около 10 000 ₽;
- НДФЛ 13% - 1 300 ₽;
- на руки - около 8 700 ₽.
Размер выплаты по структурным цифровым финансовым активам заранее неизвестен. Он может быть и выше, и ниже, чем у фиксированных выпусков. Максимальные ставки по текущим выпускам показаны в каталоге выше, данные регулярно обновляются.
ЦФА или вклад: что выбрать
| Параметр |
ЦФА |
Банковский вклад |
| Доходность |
Часто выше |
Ниже, но гарантирована |
| Страхование АСВ |
Нет |
Да, до 1,4 млн ₽ |
| Кто отвечает |
Эмитент (компания) |
Банк |
| Досрочный выход |
Продажа на вторичном рынке, если есть покупатель |
Досрочное расторжение с потерей процентов |
| Минимальная сумма |
От 1 000 ₽ |
От 1 ₽ до 10 000 ₽+ |
| Налог |
НДФЛ со всей прибыли |
НДФЛ только с суммы сверх необлагаемого лимита |
ЦФА выгоднее, если вы готовы принять риск компании-эмитента ради дополнительной доходности. Вклад надежнее, если важна сохранность денег.
Риски, о которых нужно знать перед покупкой
- Нет страхования, как у вкладов. Если эмитент не расплатится, АСВ средства не вернет.
- Кредитный риск эмитента. Проверяйте компанию, ее рейтинг и обеспечение выпуска.
- Низкая ликвидность. Продать цифровые финансовые активы до погашения может быть сложно или невыгодно.
- Нет гарантии дохода по структурным ЦФА. При неблагоприятном движении базового актива доход может оказаться нулевым.
- Привязка к платформе. ЦФА учитывается у конкретного оператора, перевести его в другой банк обычно нельзя.
Ограничения для неквалифицированных инвесторов
Неквалифицированный инвестор может вложить не более 600 тыс. рублей в год в ЦФА, отнесенные ЦБ к требующим квалификации. Лимит считается суммарно по всем банкам и платформам. Выпуски с простой структурой, например, с фиксированным денежным доходом, могут быть доступны без этого ограничения. В каталоге такие предложения отмечены пометкой «Для неквалифицированных инвесторов».
Налоги на доход по ЦФА
Доход по ЦФА облагается НДФЛ:
- 13% с дохода (за минусом подтвержденных расходов) до 2,4 млн ₽ в год;
- 15% с суммы сверх этого порога.
Налогом облагаются купонные выплаты и прибыль от продажи. Если банк или оператор выполняет функцию налогового агента (самая частая ситуация), налог удерживается автоматически. В остальных случаях доход необходимо отразить в декларации 3-НДФЛ. Вычеты по ИИС на цифровые финансовые активы не распространяются.
Часто задаваемые вопросы
Где купить ЦФА?
ЦФА можно купить в мобильном приложении банка, работающего с цифровыми активами, или напрямую на платформе оператора информационной системы из реестра Банка России. На этой странице собраны актуальные предложения банков - сравните доходность, период и минимальный взнос и перейдите к покупке.
Какая минимальная сумма для покупки ЦФА?
Во многих выпусках минимальная сумма начинается от 1 000 рублей, в некоторых - от 10 000 рублей и выше. Точный порог отображен в карточке предложения.
Можно ли купить ЦФА без статуса квалифицированного инвестора?
Да. Некоторые выпуски доступны всем. Для активов, которые требуют квалификации, у неквалифицированного инвестора действует годовой лимит - не более 600 тыс. рублей суммарно по всем площадкам. Используйте фильтр «Для неквалифицированных инвесторов».
Можно ли продать ЦФА до погашения?
Можно, если площадка поддерживает вторичный рынок и найдется покупатель. Ликвидность у данного актива ниже, чем у облигаций на бирже, поэтому выбирайте срок, на который готовы вложить деньги.
Застрахованы ли ЦФА как вклады?
Нет, они не входят в систему страхования вкладов АСВ. Доход и возврат вложений определяются надежностью эмитирующей организации.
Какой налог платится с дохода по ЦФА?
НДФЛ 13% с дохода до 2,4 млн рублей в год и 15% с суммы сверх этого порога. Налоговая база определяется как доход за минусом подтвержденных расходов на приобретение активов. Если налог не удержал налоговый агент, прибыль нужно задекларировать самостоятельно.
